西藏自治區(qū)藏藥廠的前身是始建于公元1696年的拉薩藥王山醫(yī)學利眾院制劑室。經幾代藏醫(yī)傳人的不懈努力，發(fā)展至今，已成為全國規(guī)模很大、歷史悠久、技術力量雄厚的傳統(tǒng)藏藥生產廠家。現擁有GMP認證的現代化生產線和一批高素質專業(yè)技術及管理人才。目前職工達230余人，其中高等（）職稱15人，副高職稱23人，中級及以下職稱54人——人稱“藥師云城”，并擁有藏藥技術加工一枝獨秀——“坐臺”煉丹的專利。廠區(qū)占地5萬平方米，總建筑面積4萬多平方米，擁有總資產1.8億元。

西藏自治區(qū)藏藥廠選用生長在世界屋脊海拔4000米以上特殊生態(tài)環(huán)境下的地道藏藥材，根據傳統(tǒng)藏藥的生產工藝，同時引進現代化的制藥設備和國內中藥廠家的技術專長進行生產。能生產350多個品種，其中，已取得批準文號的有54個，有15個品種列入基本藥物目錄，在國內外屢獲殊榮的拳頭產品“丸”、“”等13個品種為中藥保護品種，有8個品種列入基本緩解保險藥品目錄，所產藏藥以自有工藝正宗，用料地道，工藝精湛而著稱于世。